Заемщики, оформляющие «зеленые» кредиты, получают ряд существенных преимуществ, направленных на поддержку экологически ответственных инициатив. К ним относятся не только финансовые выгоды, но и репутационные плюсы.
Экологическая ответственность бизнеса в Европе поощряется. Банки предлагают более выгодные ставки по сравнению с обычными кредитами, что снижает финансовую нагрузку. Внедрение энергоэффективных технологий и оборудования (солнечные панели, системы переработки отходов, электромобили, строительство зарядных станций, энергоэффективное остекление, утепление зданий) позволяет экономить на электроэнергии, отоплении и утилизации отходов в долгосрочной перспективе.
Заемщики могут рассчитывать на более гибкие требования к залогу для проектов, соответствующих таксономии, стандарты которой внедряются и в Молдове. Для получения льгот требуется подтверждение экологического эффекта (расчеты энергосбережения). При нецелевом использовании средств или недостижении заявленных показателей банк может пересмотреть условия кредитования.
Механизмы зеленого кредитования
НБМ разрабатывает инструменты зеленого кредитования и обсуждает их с профучастниками, объясняя разницу с обычными кредитами, в соответствии с Дорожной картой устойчивого финансирования Республики Молдова.
Состоявшееся мероприятие предоставило представителям банковской системы обзор эволюции рынка на глобальном и европейском уровнях, основных нормативных рамок, руководящих принципов и положений Европейского союза (ЕС) и международных организаций, применимых к этим инструментам.
В ходе тренинга участники обсудили роль «зеленых» и связанных с устойчивым развитием кредитов. В повестку дня вошли основные различия между двумя инструментами, их значимость для финансовых учреждений, а также преимущества для заемщиков и кредиторов. Были также представлены тематические исследования и проанализирован потенциал Молдовы в развитии внутреннего рынка таких кредитов.
На обучающей сессии также обсуждалось влияние инструментов устойчивого финансирования на «зеленый» переход, совершенствование управления финансовыми рисками, связанными с изменением климата, и содействие ответственной практике кредитования, сообщает пресс-служба НБМ.
Мероприятие было организовано в рамках реализуемых в Молдове проектов Международной финансовой корпорации (IFC) и Евросоюза по устойчивому финансированию при поддержке Фонда консультационных услуг по инвестиционному климату (FIAS-Moldova).
Преимущества для кредиторов
Центральные банки для таких кредитов обычно вводят стимулирующие меры. Например, Банк России позволяет применять пониженные коэффициенты риска (риск-веса) при расчете нормативов для приоритетных «зеленых» и адаптационных проектов. Это снижает нагрузку на капитал банка (в отдельных случаях в 2–3 раза), позволяя выдавать больше кредитов при том же объеме собственных средств.
Кроме того, обеспечивается доступ к дешевому фондированию. Банки могут привлекать капитал через выпуск собственных «зеленых» облигаций. Спрос инвесторов на такие инструменты часто выше, а стоимость привлечения средств — ниже, чем по обычным облигациям.
Активный портфель экологических кредитов повышает привлекательность самого банка для международных инвесторов и акционеров, что облегчает привлечение инвестиций и партнерство с крупными корпорациями. В рамках программ поддержки устойчивого развития государство может компенсировать банкам часть недополученной прибыли из-за предоставления заемщикам льготных процентных ставок.
Плюсом является и помощь в освоении новых рынков: «зеленое» финансирование позволяет привлекать инновационные компании и высокорейтинговых заемщиков, которые ранее могли не пользоваться услугами банка, расширяя клиентскую базу в перспективном сегменте.
Проекты, ориентированные на энергоэффективность и экологичность, часто имеют более низкую вероятность дефолта в долгосрочной перспективе. Устойчивые компании лучше защищены от рыночных шоков и изменений экологического законодательства.
Зеленая линия в Молдове
Зеленая кредитная линия существует, например, в КБ maib — это специализированные программы финансирования (преимущественно в рамках международной программы GEFF от ЕБРР), направленные на поддержку экологических и энергоэффективных проектов для бизнеса и частных лиц.
Суммы финансирования — до 300 000 евро на технологии из списка «Зеленых технологий» (Green Technology Selector), до 500 000 евро — на комплексные проекты в жилом секторе, и до 5 000 000 евро — на масштабные инвестиции в торгово-промышленном секторе. Срок кредита — до 48–60 месяцев (в зависимости от проекта срок может достигать 84 месяцев) плюс льготный период до 12 месяцев по основному долгу.
Для определенных проектов в жилом секторе предусмотрены финансовые стимулы (кешбэк/гранты) в размере до 35% от суммы инвестиций. Банк также предлагает техническую поддержку и беззалоговые лимиты до 2 млн леев.
Точная официальная статистика по количеству выданных кредитов именно в сегменте «зеленая ипотека» для всей банковской системы Молдовы публично не детализируется Национальным банком. Однако доступны данные по объемам «зеленого» портфеля крупнейшего игрока рынка — maib, и общие тренды ипотечного кредитования.
Так, «зеленый портфель» КБ Maib, который активно наращивает долю экологических кредитов, к середине 2025 года превысил 1,3 млрд леев.
